Oanda corporation Revision 5

Designated - Fair Value Hedge

i.e. Firm purchase commitments 

•Gain/loss on forex hedge recorded to equity OCI account

•Gain/loss on future forex hedged item is not recorded until the 

hedged transaction is completed

•Other Comprehensive Income ("OCI") amount reclassified to earnings 

when hedged item impacts earnings

Designated - Cash Flow Hedge

i.e. Firm sales commitments and

highly probable forecasted transactions 

•Gain/loss on forex hedge recorded to equity OCI account

•Consolidation of foreign subsidiary has its translation gains/losses 

recorded to equity OCI account